Những lưu ý quan trọng để đầu tư thông minh trong giai đoạn thị trường khó khăn

Vĩ mô không thay đổi theo từng phiên

Trong thị trường tài chính, biến động là điều không thể tránh khỏi. Tuy nhiên, việc canh từng biến động nhỏ để “đánh bạc” trên thị trường thường không mang lại lợi nhuận dài hạn. Vĩ mô không thay đổi theo từng phiên giao dịch, và việc lo lắng về từng biến động ngắn hạn có thể dẫn đến quyết định đầu tư thiếu cơ sở.

Chọn các nhóm ngành kỳ vọng tăng trưởng

Giai đoạn này rất phù hợp để đầu tư các nhóm ngành kỳ vọng tăng trưởng doanh thu, lợi nhuận khi các chính sách hỗ trợ có tác dụng. Tiền sẽ chảy vào sản xuất kinh doanh giúp quý 4/2023 và đầu 2024 có bức tranh kinh tế cải thiện tốt hơn. Nên việc phân tích kỹ thuật hay phân tích cơ bản ở thời điểm này cũng chỉ để tìm ra đối tượng đặc biệt quan tâm. Các cổ phiếu blue chip hoặc cổ phiếu thuộc nhóm kinh tế được dòng tiền đặc biệt ưu ái sẽ dần lộ diện, thể hiện sức khoẻ bất ngờ trước các cp có tính đầu cơ cao.

Mùa săn mới ở giai đoạn chuyển dịch dòng tiền.

Đầu tư và đầu cơ là hai khái niệm khác nhau

Hãy hiểu rõ sự khác biệt giữa đầu tư và đầu cơ. Đầu tư đòi hỏi việc bỏ ra số vốn phù hợp, kỳ vọng lợi nhuận trong một thời gian dài. Trong khi đó, đầu cơ tập trung vào kiếm lời nhanh chóng với đòn bẩy phù hợp. Ở giai đoạn hiện tại, hãy tập trung vào đầu tư chắc chắn và tránh đầu cơ.

3 từ khoá cần nhớ về đầu tư là “vốn”, “lợi nhuận kỳ vọng”, “thời gian”. Khác biệt hoàn toàn với đầu cơ tài sản: kỳ vọng kiếm được khoản lãi cao và nhanh nhất có thể với đòn bẩy phù hợp với khẩu vị cá nhân. Giai đoạn hiện tại, đầu tư đúng bảo đảm sống, đầu cơ cơ hội chết cao.

Nên đừng hỏi nên lướt sóng như thế nào ở giai đoạn này; sóng này nhấp nhô, ngáo ngơ là bị vùi dập.

Không căn cứ vào con số % quá máy móc

Đừng dựa vào con số % quá máy móc để đưa ra quyết định. Thay vì cắt lỗ khi thua -7% hoặc chốt lời khi lãi +7%, hãy hiểu rõ tình hình của cổ phiếu mà bạn đang nắm giữ. Sự biến động là bình thường và không nên quyết định dựa trên con số % duy nhất.

Chắc chắn nhiều bạn đã từng vô tình “kẹt hàng”, lỗ tạm tính lên đến -20-30% nhưng cố thủ không bán, kết quả sau đó lại lời 20-30%. Đây không phải là do các bạn may mắn, đó là vận động giá cơ bản theo tính chất chu kỳ. Mọi lớp tài sản đều sẽ có chu kỳ riêng của và thị giá sẽ vận hành xoay quanh 1 trục xoay dài hạn theo vòng đời của nó.

Nên hiểu về tài chính cơ bản và hiểu về đầu tư nó rất quan trọng ở ranh giới thành/bại. Đầu tư là để cầu an nhàn, để tiền sinh thêm tiền chứ đâu ai muốn rước thêm muộn phiền vào thân.

Quản trị rủi ro đúng cách

Để tránh rơi vào tình huống “kẹt hàng,” hãy quản trị tài khoản một cách thông minh. Điều này bao gồm cân nhắc tỷ trọng đầu tư và việc thoát ra khỏi các tài sản khi cần thiết. Quản trị tài khoản không chỉ đơn giản là cắt lỗ, mà còn liên quan đến cách bạn tối ưu hóa vị trí đầu tư của mình.

Một nhà phân tích giỏi hay có kinh nghiệm làm việc lâu năm ở các tổ chức tài chính chuyên nghiệp cũng chưa chắc có thể xử lý đúng cách mọi lúc. Quản trị tài khoản là khi cần cân đối và phân bổ vốn phù hợp ở các khoản đầu tư khác nhau. Quản trị vị thế lại hoàn toàn khác, đây đơn thuần là xử lý việc thoát ra khỏi một tài sản đang nắm giữ. Cách exit tốt hay tệ cần nhiều yếu tố tác động như giá vốn, tỷ trọng nắm giữ, kế hoạch quản trị lãi/lỗ. Nhiều bạn vẫn đang nhầm lẫn giữa 2 hướng quản trị hoàn toàn khác nhau này.

Giả định bạn đang có 4 mã A-B-C-D với tỷ trọng lần lượt 50%-30%-10%-10%. Thị trường xấu đi cả ABCD cùng giảm. Để phục vụ quá trình “Quản trị tài khoản”, người đưa ra quyết định cần nhiều bước hơn là chỉ đơn giản exit cắt lỗ. Ví dụ A vẫn là mã trọng điểm nắm giữ dài hạn cho tài khoản, tôi hoàn toàn có thể cắt lỗ toàn bộ tại C và D, để canh thời điểm phù hợp mà hạ giá vốn cho A.

Nên việc “Quản Trị Tài Khoản” không đơn giản là cắt lỗ khi vi phạm móc “Quản Trị Vị Thế”. Những anh chị em đang làm nghiệp vụ tư vấn càng phải hiểu rõ để đóng góp đúng giá trị.

Hy vọng rằng những chia sẻ này sẽ giúp bạn thực hiện các quyết định đầu tư thông minh trong thời gian tới.